Кроме того, оно настойчиво возникает и при ряде других математических действий:
К слову сказать, именно к этому предельному значению стремится отношение двух соседних членов ряда Фибоначчи:
0,1,0 + 1 = 2,2 + 1 = 3,3 + 2 = 5,5 + 3 = 8,8 + 5 = 13,13 + 8 = 21 и т.д.
Данный предел можно увеличивать или уменьшать в пропорции, равной самому «золотому сечению». Тогда увеличение даст такие цифры:
1,618 x 1,618 = 2,618; 2,618 x 1,618 = 4,236; 4,236 x 1,618 = 6,854 и т.д.
А уменьшение выявит следующий ряд величин:
0,618 x 0,618 = 0,382; 0,382 x 0,618 = 0,236; 0,236 x 0,618 = 0,146 и т.д.
Вполне оправданным было бы ожидать, что цифры, полученные таким образом, отличаются теми же уникальными свойствами «золотого сечения».
Поскольку именно так и происходит, первый ряд (1,618; 2,618; 4,236; 6,854 и т.д.) можно назвать «золотыми» коэффициентами развития (роста, расширения, увеличения и др.), а второй (0,618; 0,382; 0,236; 0,146 и т.д.) — «золотыми» коэффициентами сокращения (уменьшения, падения, сжатия и др.).
Магия «золотого сечения» заключается в том, что когда на него приходится «натыкаться» нашему взгляду или уху, это неизменно вызывает отчетливое ощущение гармонии.
Данную пропорцию демонстрирует множество естественных явлений природы и творений рук человеческих: от галактических спиралей и молекул ДНК до египетских пирамид, греческих ваз и музыки Бетховена. Поэтому иррациональное число 0,618 (или 1,618) иногда называют движущей силой нашего мира (the life-force of the Universe).
Чего уж тут удивляться, что «золотое сечение» обнаруживается и в поведении рынка. Причем результаты наблюдений не могут оставить безучастными даже самых отъявленных скептиков.
Правда, как уже отмечалось, первоначально Эллиотт не связывал результаты своих эмпирических наблюдений с числовым рядом Фибоначчи и «золотым сечением». И данный факт можно расценивать как дополнительное доказательство в пользу выдвинутой теории, поскольку тем самым исключался вариант «подгонки под ответ».
Все вышеназванные коэффициенты могут быть использованы для оценки границ диапазона движения рынка (это так называемые поворотные точки). Наиболее широко распространенным методом является построение соответствующих спиралей (отрезки относятся между собой через коэффициенты 0,618 или 1,618), концентрических кругов (соответствующие отношения радиусов) и углов наклона («золотые катеты»).
Для вынесения суждения об ожидаемой пространственной протяженности импульсной волны и/или глубине коррекции используется несколько способов расчетов.
Выделим две их группы, которые основаны на сравнении:
• уровней суммарного достижения;
• длин отдельных волн.
При сравнении «уровней суммарного достижения» (рис. 5-53) основой для выводов служит соотношение между длиной некой волны, которая избрана в качестве начальной, и дистанцией ее объединенного «пробега» с той волной, что используется для сравнения.
Если например, сравниваются волны 1 и 3, то их «суммарным достижением» будет общий «пробег» от нулевой точки (начало волны 1) до вершины волны 3.
Согласно общей схеме, принцип вычисления наиболее вероятных «поворотных точек» заключается в следующем:
• для импульсной волны 3 (или 5) расчет делается по «приросту», который дают коэффициенты развития (1,618; 2,618 и др.) к длине импульсной волны 1 (или 3);
• для коррекционной волны С расчет производится аналогичным образом, но по «приросту» к волне А.
Другой способ расчетов основан на соотношении не уровней «сумарного достижения» волн, а их самостоятельно взятых длин (рис. 5-54).
Соответствующие пропорции могут выглядеть так: (волна 3) : (волна 1) = 1,618;
(волна А) : (волна В) = 1,618;
(волна 5) : (волна 1) = 1,618.
В силу свойства «самовоспроизводимости» цикла «импульс-коррекция», вышеприведенная логика расчета справедлива применительно к соотношению не только между отдельными волнами, но также между стадиями движения и циклами (рис. 5-55).
Хотя, как известно, реальное исполнение и идеальная теоретическая модель совпадают с трудом, да и правильно определить нумерацию волн — дело не простое, настойчивость, с какой в поведении рынка проявляются те или иные коэффициенты «золотого сечения», действительно обращает на себя внимание. Поэтому, по существу, каждый серьезный трейдер-практик переживает периоды увлеченности этим методом работы.
К сожалению, никогда нельзя заранее определить, какой же из существующих коэффициентов сработает в конкретном случае и сработает ли он вообще.
Например, считается установленным фактом, что в поведении рынка в стадии коррекции проявляются не только «чистые» коэффициенты «золотого сечения», но и другие пропорции, связанные с числовым рядом Фибоначчи (в частности, 0,5, 0,75 и 1,0), а также коэффициенты, лежащие вне его (например, р = 3,14, е = = 2,71 и др.)
Коэффициенты «золотого сечения» играют свою роль в поведении рынка. Но это делают не только они.
Поэтому для оценки вероятности того или иного сценария трейдеру-аналитику нужны не только знание той или иной теории, но и интуиция вместе с полезными наблюдениями о поведении рынка, а также многое другое.
В этой связи существует множество обобщений. Приведем здесь те из них, что представляются нам наиболее полезными с практической точки зрения.
Далее
Вернуться к оглавлению
|